בעיות המס של דה חיימה החלו לאחר שCVC הרוויחה סכום עצום ממכירת רשת בתי החולים קירונסאלוד לפני שמונה שנים, באחת היציאות המוצלחות ביותר של השקעות פרטיות בספרד. המיזם החל ב-1998 כאשר CVC שילמה 85 מיליון דולר כולל חוב לרכישת רשת בריאות ספרדית קטנה בשם רקולטאס. מאוחר יותר החברה מכרה אותה וקנתה אותה בחזרה, שינתה את שמה ל-IDC סאלוד ואיחדה אותה עם קבוצת בתי חולים פרטיים קירון ואחרים. כאשר CVC מכרה את קירונסאלוד לקבוצת בתי החולים הגרמנית פרזניוס הליוס ב-2017, היא קיבלה 5.76 מיליארד יורו ודיווחה על רווחים של כמעט 2.9 מיליארד יורו.
במבנה תמריצים סטנדרטי בהשקעות פרטיות, החברה והבכירים שלה היו חולקים 20 אחוז מה-2.9 מיליארד יורו, כאשר היתרה הולכת למשקיעי הקרן. דה חיימה צפוי להיות שכיסה עשרות מיליונים אישית, על פי מבנה תמריצים של CVC שנחשף בעבר. רשות המס הספרדית פתחה חקירה על העסקה ב-2021, והממצאים הועברו לתביעה הציבורית שניסחה טענות שהובילו את השופט לפתוח חקירה בבית המשפט הלאומי הגבוה של ספרד בחודש שעבר.
דה חיימה מואשם בביצוע ארבע עבירות בדוחות המס האישיים שלו בין 2015 ל-2018, לפי צו בית המשפט. CVC מואשמת ב-13 עבירות מס. השופט החוקר יחליט אם התיק יועבר למשפט לאחר השלמת החקירה. השופט כתב שהאופי המדויק של המעשים והאנשים המעורבים טרם נקבעו במלואם. כאתגר לשיטות מרכזיות בהשקעות פרטיות, יש האומרים שהמקרה עלול לערער את היציבות במגזר בספרד. עורך דין מוביל בתחום אמר שהעניין נתפס בדאגה בתעשייה, וכי אם CVC לא תצליח, זה יקבע כיצד אחרים יתכננו השקעות עתידיות, מה שישים את ספרד בנחיתות.
לפי אדם קרוב לתביעה, חלק מרכזי במקרה עוסק ב"ריבית נישאת", חלק מרווחי ההשקעה לאחר מכירה המשולמים לבכירי הקרן כמו דה חיימה. הרשויות מכירות שדה חיימה הצהיר על כל הריבית הנישאת שלו ושילם עליה מס. במדינות רבות, מקבלי ריבית נישאת נהנים מהקלת מס המאפשרת להם לשלם פחות על ידי סיווג שלה כרווח הון ולא הכנסת עבודה. דה חיימה הצהיר על חלק מהריבית הנישאת כהכנסת עבודה וחלק כהכנסת השקעה, החלטה שרשות המס טענה שהייתה שגויה.
עורכי דין בהשקעות פרטיות אומרים שבזמן העסקה, החוק הספרדי לא הבהיר כיצד יש לחשב מס על ריבית נישאת. המס על רווחי הון בספרד הוא 30 אחוז, בעוד המס על הכנסת עבודה יכול להגיע ל-50 אחוז. עורך דין אמר שרק ב-2023 רפורמות בכללים הבהירו שכל הריבית הנישאת צריכה להיחשב הכנסת עבודה, אך עכשיו רק מחצית מהרווח ממוסה, כלומר שיעור מס אפקטיבי של כ-25 אחוז בהתאם לאזור.
החלק המרכזי השני במקרה מתמקד בשימוש של CVC בחברות אחזקה מחוץ לספרד. קירונסאלוד הוחזקה על ידי גוף הולנדי שהיה בבעלות שני ישויות בלוקסמבורג. CVC הצהירה מס בהולנד אך לא שילמה בספרד בשל אמנת מס כפול בין המדינות. רשות המס הספרדית טוענת שיש להתעלם ממבנה האחזקה, מה שיגרום לכך שהקרן של CVC בלוקסמבורג תהיה חייבת במס הכנסה בספרד עבור הכנסה ממכירת חברה ספרדית, גם כתושבת חוץ.
דה חיימה ו-CVC סירבו להגיב, אולם החברה אמרה בשנה שעברה בתשקיף לפני ההנפקה שהקרן חולקת במרץ על התיק נגדה, ושהחברה מאמינה שהסבירות שרשות המס תנצח נמוכה. אם החקירה תוביל לכתב אישום רשמי, החברה ודה חיימה יעמדו בפני האפשרות להסביר את שיטות העבודה שלהם באולם משפט.
התרעות פיקוד העורף