לאחר שבעבר שלטה בלמעלה מ-80% מהמכירות בארה"ב, חוותה טסלה בשנים האחרונות שחיקה מתמשכת בנתח השוק שלה, עת יצרניות מסורתיות כמו יונדאי, פורד וג'נרל מוטורס החלו לשווק דגמים חשמליים משלהן. הנתח של טסלה צנח לשפל של 41% בשנת 2025, בעקבות מעורבותו הפוליטית של מאסק ועבודתו בממשל טראמפ לקיצוץ תקציבי, צעדים שהרחיקו חלק מהרוכשים ואף הובילו למחאות מחוץ לאולמות התצוגה של החברה.
כיום, החברה מטקסס מחזירה לעצמה את הבכורה, אף שהורידה את המיקוד מעסקי הרכב המסורתיים שלה. מאסק ביטל את ייצור דגמי היוקרה מודל S ו-X ללא תכנון לדגמים מחליפים, כשהוא ממקד את מאמציו ברכבים אוטונומיים לחלוטין וברובוטים דמויי אדם.
נקודת המכירה העיקרית של טסלה בעתיד הנראה לעין תישאר תוכנת נהיגת העזר האוטונומית שלה. ג'ון מרפי, יועץ עצמאי ולשעבר אנליסט רכב, הסביר ל"וול סטריט ג'ורנל" כי בעוד שטסלה רעננה את שני הדגמים הנמכרים ביותר שלה, מודל 3 ומודל Y, אף אחד מהם לא נבנה מחדש מאפס. לדבריו, אסטרטגיה של רענון מוצרים ומכירות קמעונאיות מסורתיות כבר אינה רלוונטית עבור החברה.
הדגם החדש ביותר של טסלה, ה"סייברקאב" , תוכנן ללא הגה או דוושות, ועדיין אינו זמין למכירה לציבור. מכירות טסלה בארה"ב, שהגיעו לשיא של 654,888 רכבים בשנת 2023, צפויות לרשום ירידה זו השנה השלישית ברציפות, כך לפי נתוני "קוקס אוטומוטיב".
אז מה באמת דוחף את ההתאוששות של טסלה? לדברי אנליסטים, מדובר פשוט בהיעדר אלטרנטיבות. יצרניות הרכב המסורתיות, בניסיון לעצור את ההפסדים שלהן, נסוגו בהמוניהן מהתחום. "טסלה מתכווצת גם היא, אבל פשוט הרבה יותר לאט", ציינה סטפני ואלדז סטרטי מ"קוקס אוטומוטיב". חלק מהאלטרנטיבות הפופולריות בוטלו או יבוטלו בקרוב, ואחרות סובלות מקיצוץ משמעותי בייצור.
ללא דגמי היוקרה, אחיזתה של טסלה בשוק האמריקאי נשענת כמעט כולה על מודל Y. בעוד שמכירות מודל 3 צנחו השנה ב-34%, וטנדר ה"סייברטראק" המדובר מכר פחות מ-10,000 יחידות ב-2026, מודל Y שמר על כוחו עם ירידה קלה של 2% בלבד. למעשה, כל רכב חשמלי שלישי שנמכר השנה בארה"ב הוא מודל Y. בקיץ האחרון טסלה אף הרחיבה את כוח המשיכה של הרכב כשהשיקה גרסה ארוכה יותר עם שישה מושבים.
גם כאשר טסלה ממשיכה לקדם רובוטיקה ובינה מלאכותית כעתיד העסקי שלה, שליטתה בשוק הרכב החשמלי בארה"ב אינה צפויה להיחלש בשנים הקרובות. ללא שינוי ברגולציה, מסכם מרפי, השוק החשמלי האמריקאי ימשיך להיות הסיפור הבלעדי של טסלה.
התרעות פיקוד העורף